Показатели предельного уровня характеризуют степень устойчивости проекта по отношению к возможным изменениям условий его реализации. Предельным значением параметра для t-oгo года является такое значение, при котором чистая прибыль от проекта равна нулю.
Основным показателем этой группы в отношении проектов недвижимости является точка безубыточности (ТБ) - уровень физического объема продаж на протяжении расчетного периода времени, при котором выручка от реализации продукции совпадает с издержками производства.
Анализ безубыточности необходим для определения степени рискованности проекта и представляет собой выявление объема услуг, который предприятие должно осуществить, чтобы покрыть свои текущие издержки. То есть точка безубыточности представляет собой минимальный объем производства, обеспечивающий равенство выручки от реализации и затрат при заданном уровне цен и себестоимости.
Анализ безубыточности в рамках работы производится по двум направлениям: с точки зрения обеспечения полной безубыточности операционной деятельности и с точки зрения полной безубыточности проекта (с учетом соблюдения графика выплат по кредиту). Во втором варианте к сумме постоянных издержек добавляются размеры выплат по кредиту.
Для подтверждения устойчивости проекта необходимо, чтобы значение точки безубыточности было меньше значений номинальных объемов производства и продаж. Чем дальше от них значение точки безубыточности (в процентном отношении), тем устойчивее проект. Проект обычно признается устойчивым, если значение точки безубыточности не превышает 75% от общего объема производства.
Исходными данными для анализа безубыточности является выручка от оказания услуг аренды, общие переменные издержки и постоянные издержки.
Рис. 5 - Анализ безубыточности операционной деятельности
Таблица № 8 - Анализ безубыточности операционной деятельности
Наименование показателей |
1 ГОД |
2 ГОД |
3 ГОД |
4 ГОД |
5 ГОД |
6 ГОД |
7 ГОД |
8 ГОД |
9 ГОД |
10 ГОД |
Объем оказанных услуг, тыс. руб. |
0,00 |
182435,40 |
172381,44 |
189619,56 |
208575,96 |
229437,36 |
252374,16 |
277615,92 |
305387,76 |
335936,76 |
Сдача помещений в аренду |
0,00 |
182435,40 |
172381,44 |
### |
### |
229437,36 |
252374,16 |
277615,92 |
305387,76 |
335936,76 |
Переменные издержки, тыс. руб. |
217,12 |
1589,04 |
1697,84 |
1697,84 |
1697,84 |
1697,84 |
1697,84 |
1697,84 |
1697,84 |
1697,84 |
в том числе: | ||||||||||
эксплутационные затраты |
217,12 |
1408,14 |
974,24 |
974,24 |
974,24 |
974,24 |
974,24 |
974,24 |
974,24 |
974,24 |
оплата труда с начислениями персонала по эксплуатации помещений |
0,00 |
180,90 |
723,60 |
723,60 |
723,60 |
723,60 |
723,60 |
723,60 |
723,60 |
723,60 |
Прибыль от реализации |
-217,12 |
180846,36 |
170683,60 |
187921,72 |
206878,12 |
227739,52 |
250676,32 |
275918,08 |
303689,92 |
334238,92 |
Уровень дохода от объема продаж |
0,00% |
99,13% |
99,02% |
99,10% |
99,19% |
99,26% |
99,33% |
99,39% |
99,44% |
99,49% |
Постоянные издержки, тыс. руб. |
-14787,41 |
35350,33 |
37408,36 |
43116,93 |
46054,80 |
49227,42 |
51202,10 |
54961,78 |
59107,40 |
63676,65 |
в том числе: | ||||||||||
постоянные расходы и расходы на замещение |
575,84 |
5028,80 |
8620,48 |
11699,51 |
11745,73 |
11736,10 |
10211,95 |
10121,19 |
10030,42 |
9939,66 |
оплата труда с начислениями непроизводственного персонала |
0,00 |
2492,40 |
2492,40 |
2492,40 |
2492,40 |
2492,40 |
2492,40 |
2492,40 |
2492,40 |
2492,40 |
налоги и платежи в бюджет |
-15363,25 |
27829,13 |
26295,47 |
28925,02 |
31816,67 |
34998,92 |
38497,75 |
42348,19 |
46584,57 |
51244,59 |
Обобщенная точка безубыточности, тыс. руб. |
0,00 |
35660,94 |
37780,47 |
43506,48 |
46432,77 |
49594,42 |
51548,89 |
55299,98 |
59437,85 |
64000,11 |
Запас прочности, тыс. руб. |
0,00 |
146774,46 |
134600,97 |
146113,08 |
162143,19 |
179842,94 |
200825,27 |
222315,94 |
245949,91 |
271936,65 |
Безубыточный объем продаж в % к планируемому |
0,00% |
19,55% |
21,92% |
22,94% |
22,26% |
21,62% |
20,43% |
19,92% |
19,46% |
19,05% |
Диапазон безопасности производства |
100,00% |
80,45% |
78,08% |
77,06% |
77,74% |
78,38% |
79,57% |
80,08% |
80,54% |
80,95% |
Объем услуг, соответствующих точке безубыточности, тыс. руб. |
0,0 |
35660,9 |
37780,5 |
43506,5 |
46432,8 |
49594,4 |
51548,9 |
55300,0 |
59437,8 |
64000,1 |
Планируемый объем выручки |
0,0 |
182435,4 |
172381,4 |
189619,6 |
208576,0 |
229437,4 |
252374,2 |
277615,9 |
305387,8 |
335936,8 |
Безубыточный объем продаж в % к планируемому |
0,0% |
19,55% |
21,92% |
22,94% |
22,26% |
21,62% |
20,43% |
19,92% |
19,46% |
19,05% |
Стратегия восстановления платежеспособности
Современная
экономическая стратегия удвоения валового внутреннего продукта России к 2010
году предполагает, прежде всего, существенный рост промышленного производства.
Однако, кроме кардинального обновления устаревших основных фондов предприятий ...
Статистический анализ показателей оплаты труда на предприятии
Тема статистического анализа показателей оплаты труда
является актуальной в современных условиях хозяйствования, поскольку уровень
расходов на оплату труда определяет результаты производственно-хозяйственной
деятельности организации.
Целью д ...